💰 DAI: Panduan Lengkap Stablecoin yang Menggabungkan Stabilitas dan Inovasi
🔍 Pengantar DAI - Stablecoin yang benar-benar terdesentralisasi
DAI adalah stablecoin yang berbasis pada blockchain Ethereum yang diluncurkan pada tahun 2017, dan dipatok dengan dolar AS pada rasio 1:1. Namun, rumus sederhana """"1 DAI = 1 USD"""" tidak menjelaskan inovasi DAI yang sebenarnya.
Perbedaan terbesar antara DAI dan stablecoin lainnya adalah desentralisasi lengkap. Sementara stablecoin seperti USDT atau USDC diterbitkan oleh entitas terpusat yang memegang dolar sebenarnya, DAI diterbitkan semata-mata melalui kontrak pintar dan agunan mata uang kripto. Seperti menciptakan mata uang yang stabil tanpa bank!
• Terdesentralisasi Penuh: Dioperasikan sepenuhnya oleh kontrak pintar tanpa otoritas pusat
• Berbasis Agunan: Diterbitkan menggunakan aset mata uang kripto aktual sebagai agunan
• Transparansi: Semua transaksi dan status agunan dipublikasikan di blockchain
• Tahan Sensor: Tidak seorang pun dapat memblokir transaksi atau membekukan aset
• Aksesibilitas Global: Tersedia di mana saja di dunia selama Anda memiliki internet
DAI telah menjadi salah satu aset terpenting dalam ekosistem DeFi (keuangan terdesentralisasi). Dengan total penerbitan beberapa miliar dolar, ia digunakan sebagai aset inti dalam banyak protokol DeFi. Ia berfungsi sebagai tempat berlindung yang stabil di pasar mata uang kripto yang bergejolak, sekaligus berfungsi sebagai fondasi bagi layanan keuangan yang inovatif.
📚 Sejarah dan Perkembangan DAI yang Menarik
Sejarah DAI sungguh menarik. Diluncurkan pada Desember 2017 sebagai bagian dari proyek MakerDAO, DAI telah menjadi konsep yang inovatif sejak awal. Tim MakerDAO, yang dipimpin oleh pengembang asal Denmark Rune Christensen, mewujudkan ide berani ""menciptakan mata uang yang stabil tanpa otoritas pusat"".
Pada awalnya, sistem ini hanya menerima Ethereum (ETH) sebagai agunan. Saat pengguna menyetor Ethereum dalam kontrak pintar, mereka dapat menerima DAI yang setara dengan persentase tertentu dari nilainya. Namun, sistem ini memiliki satu masalah besar. Jika harga Ethereum turun secara signifikan, seluruh sistem dapat terancam.
Untuk mengatasi masalah ini, pada bulan November 2019, peningkatan besar dilakukan pada sistem Multi-Collateral DAI (MCD). Sekarang, selain Ethereum, berbagai aset kripto dapat diterima sebagai agunan, dan stabilitas sistem telah ditingkatkan secara signifikan.
2017: Peluncuran Single-Collateral DAI (SCD) - Hanya menerima ETH sebagai agunan
2019: Peningkatan Multi-Collateral DAI (MCD) - Mendukung berbagai aset agunan
2020: Pertumbuhan eksplosif dengan booming DeFi, stablecoin seperti USDC juga ditambahkan sebagai agunan
2021: Tingkat pengembangan baru dengan diperkenalkannya agunan aset dunia nyata (RWA)
2022-sekarang: Peningkatan tata kelola yang berkelanjutan dan penambahan aset agunan baru
Khususnya, DeFi Summer 2020 (DeFi Selama Musim Panas), DAI mengalami pertumbuhan yang eksplosif. Karena banyak protokol DeFi mengadopsi DAI sebagai aset inti mereka, penerbitan meningkat pesat. Saat ini, mereka sedang melakukan eksperimen inovatif untuk menerima aset keuangan tradisional sebagai agunan, bertindak sebagai """"jembatan antara DeFi dan keuangan tradisional.""""
⚙️ Cara Kerja DAI yang Menakjubkan - Keajaiban Kontrak Cerdas
Apakah Anda penasaran tentang bagaimana DAI dapat mempertahankan nilai yang stabil tanpa otoritas pusat? Sistem ini bekerja dengan mekanisme yang sangat canggih dan inovatif.
Mari kita lihat lebih dekat proses setoran agunan dan penerbitan DAI. Jika pengguna ingin memperoleh DAI, mereka harus terlebih dahulu menyetor Ethereum atau mata uang kripto lain yang disetujui sebagai agunan untuk kontrak cerdas MakerDAO. Misalnya, jika Anda menyetor Ethereum senilai $1.000, Anda dapat menerbitkan DAI senilai sekitar $600-$700. Alasan untuk menerbitkan DAI dalam jumlah yang lebih kecil daripada nilai agunan adalah untuk mempersiapkan volatilitas harga.
Sistem Likuidasi adalah kunci untuk memastikan stabilitas DAI. Jika harga aset yang dijaminkan turun dan rasio agunan mencapai level yang berbahaya (biasanya kurang dari 150%), proses likuidasi dimulai secara otomatis. Pada saat ini, sebagian aset yang dijaminkan secara otomatis dijual untuk membayar kembali DAI yang diterbitkan, sehingga menjaga kesehatan sistem.
Jika Cheolsu menyetorkan 2 ETH (sekitar $4.000) sebagai agunan:
• Ketika rasio agunan ditetapkan menjadi 200% → Hingga 2.000 DAI dapat diterbitkan
• Hanya 1.500 DAI yang akan diterbitkan untuk keamanan
• Risiko likuidasi ketika rasio agunan mencapai 150% karena penurunan harga ETH
• Saat dilikuidasi, sebagian ETH agunan akan secara otomatis dijual untuk membayar utang DAI
Tingkat Tabungan DAI (DSR) juga merupakan sistem yang unik. Pemegang DAI dapat menyetorkan DAI mereka ke dalam kontrak DSR untuk menerima bunga. Bunga ini berasal dari biaya stabilisasi yang dibayarkan oleh pengguna yang menyetorkan aset agunan. Tingkat bunga tahunan saat ini sekitar 5-10%, memberikan pengembalian yang jauh lebih tinggi daripada simpanan bank tradisional.
Token tata kelola MKR juga memainkan peran yang sangat penting. Pemegang token MKR memberikan suara pada parameter penting sistem DAI (biaya stabilitas, rasio agunan, penambahan aset agunan baru, dll.). Ini adalah sistem tata kelola yang sepenuhnya terdesentralisasi, model inovatif di mana komunitas secara langsung mengoperasikan sistem.
🌟 Berbagai kasus penggunaan DAI di dunia nyata
Sungguh menakjubkan melihat bagaimana DAI benar-benar digunakan. DAI tidak hanya untuk investasi atau spekulasi, tetapi juga digunakan secara luas dalam layanan keuangan dunia nyata.
DAI memainkan peran penting dalam peminjaman dan peminjaman DeFi. Pengguna memperoleh penghasilan dengan meminjam atau meminjamkan DAI pada protokol peminjaman seperti Compound, Aave, dan dYdX. DAI sangat populer karena dapat memperoleh pendapatan bunga tanpa risiko volatilitas karena nilainya yang stabil.
Dai juga banyak digunakan dalam Penyediaan Likuiditas. Dengan menyediakan likuiditas untuk pasangan seperti DAI/ETH dan DAI/USDC pada bursa terdesentralisasi seperti Uniswap, SushiSwap, dan Kurva, Anda bisa mendapatkan penghasilan dari biaya perdagangan. Berkat nilainya yang stabil, risiko kerugian yang tidak permanen juga relatif rendah.
• Peminjaman DeFi: Mata uang dasar untuk pinjaman dengan agunan atau tanpa agunan
• Metode Pembayaran: Pembayaran untuk belanja atau layanan daring
• Remitansi: Menghindari risiko fluktuasi nilai tukar saat pengiriman uang dilakukan lintas batas
• Tabungan: Pendapatan bunga yang stabil melalui DSR
• Perdagangan: Tempat berlindung sementara saat memperdagangkan aset yang bergejolak
• Keuangan perusahaan: Manajemen dana untuk perusahaan mata uang kripto
Dai adalah juga menarik perhatian untuk pengiriman uang lintas batas. Pengiriman uang tradisional ke luar negeri telah diganggu oleh biaya tinggi dan waktu pemrosesan yang lama, tetapi dengan DAI, Anda dapat mengirim uang hampir tanpa biaya ke mana pun di dunia dalam hitungan menit. Ini sangat populer di negara-negara berkembang untuk tujuan ini.
Dai juga semakin banyak digunakan untuk pengelolaan dana perusahaan. Perusahaan rintisan mata uang kripto dan proyek DeFi dapat menyimpan dana operasional mereka di DAI, menjaga stabilitas nilai dolar sambil menghindari kendala sistem perbankan tradisional. Beberapa perusahaan bahkan membayar karyawan mereka di DAI.
🏪 Panduan Pemilihan Bursa DAI
Jika Anda ingin memperdagangkan DAI, memilih bursa sangatlah penting. Untungnya, DAI didukung oleh sebagian besar bursa mata uang kripto utama, memberi Anda berbagai pilihan.
Di antara bursa terpusat (CEX), Anda dapat dengan mudah memperdagangkan DAI di Binance, Coinbase, Kraken, dan Huobi. Setiap bursa memiliki fitur yang berbeda, jadi sebaiknya pilih yang sesuai dengan kebutuhan Anda.
| Bursa | Kelebihan | Kekurangan | Direkomendasikan untuk |
|---|---|---|---|
| Binance | Biaya rendah, likuiditas tinggi | Masalah regulasi di beberapa negara | Aktif pedagang |
| Coinbase | Keamanan tinggi, kemudahan penggunaan | Biaya relatif tinggi | Pemula, Fokus keamanan |
| Kraken | Keandalan lama, berbagai fungsi | UI agak rumit | Pedagang profesional |
| Upbit | Perdagangan KRW langsung dimungkinkan | Pasangan terbatas | Pengguna domestik |
Bursa terdesentralisasi (DEX) juga secara aktif memperdagangkan DAI. Anda dapat berdagang di Uniswap, SushiSwap, Curve, dll., dan Curve khususnya mengkhususkan diri dalam perdagangan stablecoin-ke-stablecoin, sehingga dioptimalkan untuk perdagangan DAI.
• Biaya: Bandingkan biaya perdagangan dan biaya setoran/penarikan
• Likuiditas: Dapatkah Anda berdagang dengan cepat pada harga yang diinginkan?
• Keamanan: Riwayat peretasan dan tingkat tindakan keamanan
• Kepatuhan terhadap peraturan: Apakah beroperasi secara legal di negara tersebut?
• Dukungan pelanggan: Kualitas dukungan jika terjadi masalah
• Kemudahan Penggunaan: Antarmuka Intuitif
Di Korea, Anda dapat memperdagangkan DAI di Upbit, Bithumb, Coinone, dll. Secara khusus, Upbit nyaman karena Anda dapat membeli DAI secara langsung dengan KRW. Namun, volume perdagangan mungkin lebih rendah daripada bursa luar negeri, jadi sebaiknya pertimbangkan bursa luar negeri untuk transaksi besar.
👥 Komunitas dan Ekosistem DAI yang Aktif
Salah satu rahasia kesuksesan DAI adalah komunitasnya yang kuat dan aktif. Komunitas MakerDAO dianggap sebagai contoh model tata kelola terdesentralisasi yang sebenarnya.
Forum MakerDAO adalah ruang inti tempat semua keputusan penting dibuat. Semua agenda, seperti menambahkan aset agunan baru, menyesuaikan parameter sistem, dan menetapkan strategi jangka panjang, dibahas secara terbuka di sini. Siapa pun dapat berpartisipasi, dan keputusan akhir dibuat oleh pemegang token MKR melalui pemungutan suara.
Komunitas media sosial juga sangat aktif. Informasi dibagikan secara langsung di r/MakerDAO Reddit, tagar #MakerDAO Twitter, dan di saluran Discord dan Telegram kami. Secara khusus, pengembang dan peneliti sering berpartisipasi secara langsung untuk menjawab pertanyaan teknis.
• Forum MakerDAO: forum.makerdao.com - Diskusi tata kelola resmi
• Reddit: r/MakerDAO - Diskusi pengguna umum
• Discord